存款一百万应该如何配置资产？

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对大多数人来说，100万元人民币是一笔可观的资产。然而，另一个问题将接踵而来:如何分配钱？

一般来说，在资产配置中需要考虑这些方面:短期资金、应急储备资金和长期资金，以维持和增加财务管理的价值。此外，根据传统金融的假设，大多数人都是风险厌恶者，因此总体配置策略应该是稳健和中性的。

关于大规模资产的分配，最经典的是S&P的四个象限，如下图所示:

下图描述了上图所示的象限:

必须花的钱:主要是家庭的应急储备基金，一般资金数额是每月支出的三至六倍；

救命钱:一般来说，这是保险。一般来说，一个人的收入越高，相应的保险金额就越大；

赚钱:主要是一些高风险的投资产品，包括股票、基金、p2p等等

用于资本保值和增值的钱:这部分用于支付自己的生活费用，一般包括养老金、子女教育基金等。关键是要安全，不能承担任何本金损失的风险。

结合以上理论和笔者多年的经验，我推荐以下组合来管理我自己的资金。

首先，大约25%的银行存款。目前，银行存款是最安全的理财方式。当然，存款有很多种类，比如:普通活期存款、普通定期存款、通知存款、大额存单等。在这些产品中，大额存单的收益率最高，因为利息可以和银行协商，每年达到3-5%不成问题。有人建议将这部分资产的一半转为定期存款。此外，为了考虑日常运行费用和其他紧急情况，还应分配适当的活期存款。至于具体金额，你可以参考你的日常消费和支出水平。当然，如果你很油嘴滑舌，善于沟通，你可以亲自和银行的财务经理谈谈大额存单的发行问题。事实上，收入也很客观。

其次，大约15%的债券和银行融资。在这里，作者应该提醒我几点:

首先，债券必须优先考虑国债。如果有国家信用背书，国债的信用等级最高。除非国家破产，否则基本上没有违约的可能。银行中常见的国债有凭证式国债和储蓄式国债。但是，需要注意的是，国债产品的期限相对较长，流动性一般，因此国债的购买者大多是中老年投资者。从风险的角度来看，除非央行大幅降息，否则国债的时间成本和机会成本相对较高，流动性一般。

其次，与国债相比，该行的理财产品更灵活、更有选择性。目前，最短期限只有一个月。但是，与国债不同，银行融资的收益是不确定的，银行只会给你一个预期的收益情况，在此期间会有各种波动。本质上，银行融资并不承诺收益或保证本金的安全。最终的实际收入可能是正数，也可能是负数。如果市场不景气，本金可能会损失，但可能性不大。

然后，大约30%的保险。如果你有一个家庭，最重要的是你应该为他们买保险，同时你也应该为自己买保险。因为你不仅是经济的源泉，也是照顾他们的责任。作者的建议是成年人应该自己购买健康保险，而孩子可以购买红色保险。除了本段开头的两个原因之外，之所以给出这样的建议，是因为在一段时间后，健康保险可以根据协议归还本金和收入；其次，分红保险可以选择长期投资，这可以给孩子一个非常有规律的固定收益产品，这对长期的未来是有利的。

之后，大约25%的共同基金。基金管理最突出的优势之一就是让职业经理人替你管理资金，但是收入是浮动的，所以你每年只需要花一点手续费。首先，推荐货币基金组织，因为商品基础具有最高的安全性和良好的流动性。如果一个货运基地的投资目标是一个银行的市场或票据，它的安全性几乎等同于银行存款。此外，由于市场竞争中客户体验的不断提升，货币基金基本上可以实现t+0买入和赎回，即即时到达和退出。许多银行都有自己的货币基金，目前的年化回报率约为4%，未来可能会有所波动，但与其他现有产品相比，回报率相当有吸引力。

此外，还可以配置一些纯债务基金。例如，强化债务、信用债务和美元债务。从中长期来看，债券基本上可以获得正回报，并在到期日归还本金。如果一些美元或其他货币债券得到适当配置，汇率和国家政策风险就可以得到抵消。还有一种产品是不可避免的:保本基金。当这个产品问世时，作者认为它不可靠。为什么？！资本市场的一个基本法则:风险和回报并存。想象一下，你想在不冒险的情况下获得高回报。有可能吗？！这显然是一个悖论。因此，最好少碰这种基金。

最后，还剩下大约15%的资金，可以适当投资于p2p、股票、黄金等。前面提到的大部分财务管理还是比较稳定的，但如果把cpi、汇率波动等因素考虑在内，我们就不得不面对资产缩水的问题，仅靠做好财务规划是绝对不可能满足长期需求的。这就像一个农民在1990年卖了10头牛赚了10，000元，但现在他甚至不能在2017年花10，000元买一头牛。看看这意味着什么。

因此，我们必须拿出一些钱投资于相对高风险的资产，并保持年化回报率在10-15%左右。当然，这部分资金不可避免地会面临各种风险，但从长远来看，这部分资金还是可以赚到的。让我们这样说:1990年，当上证综指首次开盘时，它是100点，这一时期的最高点超过了6000点。即使在股市崩盘后，目前仍有3000多点。

综上所述，应结合自身实际情况考虑合适的资产配置方案。以上只是一个家庭的陈述，仅供个人压力和参考。

来源：罗马观察报